世间万物,皆有其定律,春生、夏长、秋收、冬藏。遵循规律,必然会受到奖赏;违背其规律,必然会受到惩罚,股市也是如此,市场中也有规律,涨跌横是股市常态,想把股市当成提款机,需要不断更新自己对市场的认知,股票赚的钱,是对未来的理解力,涨多了就容易跌,但有些走长趋势的,短期的调整只是黄金坑。
所以,在股市交易中,短线、中线、长线、不同的交易对应不同的想法,前面看过著名的基金经理冯柳对短线、中线、长线交易的看法,这里我来总结一下,并谈谈个人的一些感悟。
一般来说,大家对短线、中线、长线的定义是以时间长短来进行划分,三五天走的是短线,抱牢股票放几年的为长线。这种分类没错,但却没有意义,对操作是没有帮助的,这种分类仅仅是简单的按时间周期去分类,内在的交易逻辑是没体现出来的。
下面我要用的分类方法不是以表观时间进行划分,而是以其操作内涵来表现,也就是说,我所定义的短线可以做几个月也叫短线,中线可以只做几天也叫中线,为什么要这样呢?
这是为了帮助大家对各种操作进行理解,从而选择适合自己能力的策略以及纠正那些与策略不相符的错误。
什么是短线? 短线就是尊重市场、依势而为,它没有多少标的物的选择限制,只讲究高买然后更高地卖,对利润不设要求,但对亏损严格禁止,有 3 点以上赢利把握 就可入场。它不要求对企业基本面的熟悉掌握,但需要良好的市场嗅觉和严格 的纪律。其关键的一点是顺势,也就是说,如果势道不改,就可以一直持股,像过去的科技股牛市时,往往一涨就是几个月,这种时候你虽然报着短线的想 法入场,但万不可因利润超过了想象或时间超过了预期而过早退场。所以说,敢于胜利、怯于失败是短线操作的精髓!
短线的前提:
1、要有良好的市场感觉,比如市场目前处在什么方位,是震荡、还是一波下跌的开始、还是超跌反弹,还是良性调整,市场中的资金热点在哪里等,
2、操作者要有严格纪律性和强大的执行力。
短线操作关键点:1、不预测只跟随或者有预判但要及时纠正;2、截断亏损,让利润狂奔
就类似,年后这一波反弹,疫情让市场年后出现大跌的黄金坑,这种短期的大跌是会错杀很多行业优质公司,所以出现的短线机会很大,比如行业反转的在线类、政策超预期的5G科技。
而中线就不一样了,它需要对基本面有充分掌握,对价格估值系统有良好的认识,它的标的物应该是那些经营相对稳定、没有有大起大落的企业,当市场低估时买进,高估时卖出,讲究的是低买高卖,预期利润目标在20%以上方 可入场,同时设 8%的止损位。它要求你是价格的发现者,勇于做大多数人所不 敢做的事,要求你理解市场但不完全跟从市场。
中线的前提:
1、对长期跟踪标的的基本面有把握;
2、对跟踪标的历史估值体系清楚;
3、区分当下下跌的原因是什么。是杀逻辑、杀业绩、还是杀估值。
中线的关键点:
1、利用市场错误,找到错误定价时点,
2、看清市场敬畏市场但又不盲目跟随市场;
3、低买高卖就是利用交易体系敢于追跌杀涨
那长线呢? 很多人认为这是最容易做的,只要买进不动就可以了,其实这完全是误 解。在所有的操作策略中,长线的要求最高。他需要对企业有着极为深刻的认识,对自己有着更为坚强的控制,他了解积累和成长的非凡威力,清楚把握企 业未来数年的发展趋势,以投资的心态分享企业的成长。他的标的物是千里挑 一,他对利润的要求是数以 10倍计,在这样的机会面前它不会惧怕任何亏损, 不会设置除基本面外的任何止损指标,因为在十倍速股票的面前,哪怕 50%以 上的亏损都是微不足道的,对它来说,买进不卖是最好的策略,自信、尊重客 观价值、不理会乃至勇于对抗市场是必备的投资品质,日常 20%30%的波动在这 样的前景面前是不应去考虑的,不要放弃在大牛股上的部位,不在大牛股上做空是永远需牢记的训条。只有这样,股票才能够真正成为改变一生的东西。这就类似茅台、格力、爱尔眼科、通策医疗等大牛股,看得到未来的趋势,才把握得到趋势为王,长线更多的是公司基本面。
最后,我们可以看到,仅以时间作为策略区分标准的,一定会容易走入误 区。决定策略的只应该是股票本身的不同和投资者自身的素质,在该做长线的 股票上做了中短线和该做短线的股票上做了中长线,都会是令人悔恨一生的。
股市赚钱赚的是自己对市场认知的钱,市场是最好的老师,短线、中线、长线对应的是不同的研究角度,但是面对市场我们需要的是提升自我的感知能力,更多的是中短线结合,这样自己的心态会好一些。